Prečo sa stať kvalifikovaným investorom

Ako sa kvalifikovaný investor líši od nekvalifikovaného

Kvalifikovaný investor je špeciálna kategória účastníkov finančného trhu, ktorí preukázali svoje znalosti a skúsenosti. Tento právny status je daný finančným spoločnostiam, vládnym agentúram a niektorým ľuďom. Vďaka tomu môžu investovať do akýchkoľvek investičných nástrojov, pretože rozumejú tomu, čo robia, a preto sú sami zodpovední za rizikové podniky.

Štandardne sa investor považuje za nekvalifikovaného. Dá sa len investovaťFederálny zákon z 11. júna 2021 č. Č. 192-FZ „O zmene a doplnení niektorých legislatívnych aktov Ruskej federácie“ na relatívne spoľahlivé a jednoduché cenné papiere:

• akcie ruských spoločností, ktoré boli prijaté na obchodovanie na burzách;
instagram viewer
• vládne dlhopisy Ruska a ďalších krajín Euroázijskej hospodárskej únie, členských štátov Európskej únie, Írska a Veľkej Británie;
• podnikové dlhopisy firiem s vysokým investičným ratingom z rovnakých krajín;
• akcie otvorených, na burze obchodovaných a uzavretých investičných fondov.

V roku 2020 prišlo na ruské burzy zhruba 4,5 milióna nových investorov, vypočítalTakmer 5 miliónov ľudí sa v roku 2020 / Moskovská burza stalo investormi na moskovskej burze Centrálna banka. To je polovica všetkých investorov v Rusku. Tu je vedenie regulátora a rozhodlo, že laikov je potrebné ešte viac chrániť pred komplexnými a rizikovými nástrojmi.

Preto od 1. októbra 2021 budú v Rusku dva typy neprofesionálnych investorov: „nekvalifikovaní, obzvlášť chránení“ a „nekvalifikovaní nečinní“. Prvý menovaný bude môcť investovať iba do nástrojov z vyššie uvedeného zoznamu. Ten bude musieť prejsť špeciálnym testovaním, ktorého štandardy sa stále vyvíjajú. Odmena - povolenie investovať do rizikových, ale potenciálne výnosnejších nástrojea to: futures, akcie zahraničných spoločností mimo S&P 500 a dlhopisy iných krajín.

Prečo potrebujete status kvalifikovaného investora

Tento status získavajú súkromní investoriFederálny zákon z 22. apríla 1996 č. 39-FZ (v znení zmien a doplnení 11. júna 2021) „O trhu s cennými papiermi“ kvôli peniazom: investície, ktoré majú k dispozícii, môžu priniesť väčší zisk ako cenné papiere veľkých spoločností. Na druhej strane kvalifikovaní investori chápu a akceptujú, že sú vystavení veľkému riziku a môžu zostať bez akýchkoľvek investícií.

Špecifický súbor cenných papierov závisí od brokera, ale spravidla ide o:

• Akcie a dlhopisy zahraničných spoločností, ktoré nie sú zahrnuté v akciovom indexe S&P 500 a s ktorými sa obchoduje na zahraničných burzách: americké, britské, nemecké, hongkongské a ďalšie.
• Zahraničné deriváty: futures, opcie a forwardy akcií, dlhopisov, meny a indexy.
• ETF na devízových burzách od akejkoľvek správcovskej spoločnosti.
• Eurobondy (pôžičky v cudzej mene) firiem a štátov, s ktorými sa obchoduje na burzách aj na mimoburzovom trhu.
• Investičné akcie, trúfať si a hedžové fondy.

Čo je potrebné na to, aby ste sa stali kvalifikovaným investorom

Získať 1. Federálny zákon z 22. apríla 1996 č. 39-FZ (v znení zmien a doplnení 11. júna 2021) „O trhu s cennými papiermi“
2. Vyhláška Bank of Russia z 29. apríla 2015 č. Č. 3629-U „O uznávaní osôb ako kvalifikovaných investorov a postupe pri vedení registra osôb uznaných ako kvalifikovaní investori“ v tomto stave musia právnické osoby pracovať s finančnými trhmi alebo musia mať kapitál od 200 miliónov rubľov. Medzi kvalifikované najčastejšie patria investičné a dôchodkové fondy, poisťovne, banky, medzinárodné finančné organizácie a niektoré ruské oddelenia.

Jednotlivec je uznávanýVyhláška Bank of Russia z 29. apríla 2015 č. Č. 3629-U „O uznávaní osôb ako kvalifikovaných investorov a postupe pri vedení registra osôb uznaných ako kvalifikovaní investori“ kvalifikovaní investori makléri alebo komerčné banky. Hodnotia osobu podľa zoznamu požiadaviek, ktorý je popísaný v zákone. Investorovi stačí splniť jedno z kritérií.

Majte potrebné množstvo peňazí

Investor musí potvrdiť, že do určitých aktív investoval najmenej 6 miliónov rubľov:

• akákoľvek mena na účtoch v ruských a zahraničných bankách;
• vzácne kovy na nepridelených kovových účtoch;
• akcie, dlhopisy a jednotky investičných fondov vrátane tých, ktoré boli prevedené na správu dôvery;
• futures, opcie a iné derivátové trhové nástroje.

Cenné papiere od zahraničných maklérov, nehnuteľnosti, autá, ako aj peniaze na kreditných kartách a účtoch právnických osôb sa neberú do úvahy.

Veľa obchodujte na finančnom trhu

Započítavajú sa transakcie s cennými papiermi a derivátmi za posledné štyri štvrťroky. Investor musí obchodovať za najmenej šesť miliónov rubľov, uzavrieť najmenej 40 transakcií a vykonávať ich najmenej raz za mesiac.

Získajte ekonomické vzdelanie, certifikát alebo certifikát

Ak investor získal vyššie ekonomické vzdelávanie, potom je taká osoba okamžite pripravená na uznanie za kvalifikovanú. Zákon nedefinuje konkrétne vzdelávacie programy, takže makléri sa sami rozhodujú, čo majú považovať za vhodnú špecializáciu. Je však dôležité, aby univerzita mala tiež právo certifikovať odborníkov na trhu s cennými papiermi. Teraz to môžu robiť iba štyri inštitúcie: vzdelávacie centrum MFC, Ekonomická univerzita Samara, Uralský inštitút akciového trhu a Ruská ekonomická univerzita.

Ďalšou možnosťou je študovať seba, zložiť skúšky a získať osvedčenie odborníka na finančný trh, audítora alebo poistného matematika (odborníka na finančné zabezpečenie a riziko) alebo certifikované Chartered Financial Analyst (CFA), Certified International Investment Analyst (CIIA) alebo Financial Risk Manažér (FRM).

Práca vo finančnom ústave

Do úvahy sa berie iba práca, ktorá priamo súvisí s finančnými trhmi: musíte uzatvárať obchody s cennými cenné papiere alebo deriváty, manažment rizík, analytika alebo pre ne aspoň dávať odporúčania obchodníci.

Ak je samotná organizácia považovaná za kvalifikovaného investora, potom človeku stačia dva roky pracovných skúseností. Ak nie, potom sú potrebné tri roky.

Ako správne zaregistrovať stav kvalifikovaného investora

V Rusku neexistuje jednotný štátny register kvalifikovaných investorov. Každý maklér alebo správcovská spoločnosť si zachováva svojeVyhláška Bank of Russia z 29. apríla 2015 č. Č. 3629-U „O uznávaní osôb ako kvalifikovaných investorov a postupe pri vedení registra osôb uznaných ako kvalifikovaní investori“ zoznam: ak osoba získala štatút v jednej spoločnosti, potom pre inú bude musieť znova prejsť celým postupom.

To je čiastočne dôvod, prečo je na internete veľa ponúk na získanie statusu kvalifikovaného investora za nízku cenu: pomocou falošných potvrdení o príjme, objeme obchodu alebo pracovných skúseností. Radšej s tým nesúhlasiť, pretože centrálna banka pravidelne kontroluje registre spoločností.

Ak sa odhalí falošný dokument, investor bude v najlepšom prípade okamžite zablokovaný so všetkým majetkom. V najhoršom prípade vás možno žalovať za falšovanie dokumentov a podvody.

Každá spoločnosť má svoje vlastné pravidlá vykonávania zákonných postupov, niekedy prísnejšie, ako vyžaduje zákon. Konkrétne akcie sa preto môžu líšiť, ale všeobecná podstata je nasledovná.

Pripravte si dokumenty

Spoločnosť požiada o potvrdenie, že investor má nárok na kvalifikovaný status. Má zmysel zbierať podporné dokumenty vopred:

• Bankové výpisy a správy správcovskej spoločnosti potvrdzujú, že ich je šesť miliónov.
• Výpis o transakciách za štyri štvrťroky od makléra - zobrazuje obrat a počet transakcií.
• Diplom, stredoškolský diplom alebo certifikát - na potvrdenie vzdelania.
• Kópia pracovnej knihy alebo zmluvy - na osvedčenie pracovných skúseností.

Potom musíte prísť do kancelárie banky alebo makléra, podpísať žiadosť a predložiť potrebné dokumenty. Niekedy môžu byť odoslané e-mailom alebo doporučene. Je lepšie skontrolovať formality u konkrétnej organizácie.

Vyplňte žiadosť

Formulár žiadosti sa tiež líši, ale obsahuje aspoň osobné údaje a podporné dokumenty. Časté položky okrem nich:

• Nástroje, pre ktoré je status vydaný. Investor si môže vybrať, či sa chce kvalifikovať pre cenné papiere, futures a opcie, alebo oboje.
• Prijatie zvýšených rizík. Osoba bude schopná investovať do nástrojov, na ktorých je reálne prísť o všetok kapitál.
• Odmietnutie platiebFederálny zákon z 5. marca 1999 č. Č. 46-FZ „O ochrane práv a oprávnených záujmov investorov na trhu s cennými papiermi“ z kompenzačného fondu. Ide o štátny podnik, ktorý pomáha investorom a akcionárom v konkurzných spoločnostiach - ale iba jednotlivcom.

Pošlite dokumenty maklérovi

Manažéri na strane makléra alebo banky urobia zvyšok sami: skontrolujú dokumenty a žiadosť, vyžiadajú si dodatočné informácie a údaje investora pridajú do svojho zoznamu kvalifikovaných.

Tu je dôležité vziať do úvahy, že budete musieť prejsť identifikáciou: buď v kancelárii spoločnosti s pasom, alebo pomocou elektronického podpisu.

Čo stojí za zapamätanie

1. Kvalifikovaný investor je kategória účastníkov finančného trhu, ktorí potvrdili svoje znalosti a skúsenosti. Toto je právny status, ktorý ľudia a niektoré organizácie získavajú.
2. Nekvalifikovaný investor môže investovať do obmedzeného zoznamu aktív, kvalifikovaný investor do všetkého.
3. Nástroje dostupné kvalifikovaným investorom môžu priniesť vysoké výnosy a zničiť všetok kapitál.
4. Kvalifikovanými investormi môžu byť ľudia s finančným vzdelaním, vhodnými pracovnými skúsenosťami, veľkým objemom transakcií na trhu alebo kapitálom od 6 miliónov rubľov.
5. Štatút kvalifikovaného investora si prideľujú banky a samotní makléri, takže postup a požiadavky sú pre každého odlišné.